Монета Кленовый лист: вложиться в золото или серебро?

Когда золото в цене: монеты для инвестирования

Золотые монеты на протяжении многих и многих сотен лет являлись одним из самых популярных платежных средств. Вплоть до 19 века золотые деньги находились в активном обращении. И даже больше – именно в 19 веке отчеканено огромное количество золотых монет практически во всех странах мира, поскольку в то время был принят золотой стандарт, при котором золото сделалось одним-единственным эквивалентом, общим для всех.

А уже в веке 20-ом золотые монеты резко и очень быстро вышли из обращения, уступив место бумажным ассигнациям. Удивительная метаморфоза! Но было бы странно, если бы золотые монеты исчезли совсем. Тысячелетия денежной истории перечеркнуть сложно.

Вековая страсть

В наши дни золотые монеты чеканятся по-прежнему, но теперь они представляют объект для тезаврирования или инвестиций. Вкладывать деньги в золото в виде монет – и для кошелька полезно, и интересно с точки зрения коллекционирования. Даже монеты последних лет – это уже история, которая станет возрастать в цене с каждым годом.

Помимо золота, для инвестиционных денег используются и другие драгоценные металлы (платина, палладий и серебро). Но именно золотые экземпляры имеют особую популярность. Вековую страсть человечества к золоту другие металлы пока победить не в состоянии.

Хотя на инвестиционных монетах указывается номинал, вряд ли кто станет расплачиваться по нему в магазине. Эти монеты не для оборота. Они переходят из коллекции в коллекцию, из банка в банк, где их, собственно, приобретают, обменивают или хранят.

Коллекции и инвестиции

Выпуском инвестиционных монет занимаются национальные (центральные) банки. Не ищите на этих монетах надпись «инвестиционные». В качестве инвестиций часто приобретают памятные монеты из драгоценных металлов.

Памятные монеты в первую очередь рассчитаны не на инвесторов, а на коллекционеров, поэтому они очень красивы в исполнении. Некоторые из них являются настоящими произведениями искусства! Красота монеты – это тоже инвестиция, которая со временем окупается многократно. Также стоимость монет поднимает их историческая ценность.

Монеты могут не быть инвестиционными изначально, но стать ими. Примером служит советский золотой червонец «Сеятель», который чеканился в СССР с 1975 по 1982 годы. Причиной выпуска послужила Олимпиада-80 в Москве, зарубежным гостям которой и предлагалось покупать «Сеятелей», однако большинство монет реализовать не удалось. В 90-е годы запасы «Сеятелей» из хранилищ Банка России стали реализовывать через кредитные организации страны в качестве монет для инвестиций.

Но есть и просто инвестиционные монеты, предназначенные именно для вложения денежных средств в расчёте на положительную динамику стоимости драгоценного металла. Чеканятся они в обычном качестве анциркулейтед (uncirculated). Оформление их более скромное, чем у коллекционных выпусков, зато тиражи намного выше.

Дорогая красота

В наши дни золотых монет для тезаврирования, инвестиций и коллекционирования очень много. Среди них есть известные серии, популярные и доступные, а есть и редкие варианты, за которыми гоняются не столько в жажде вложить выгодно деньги в золотой металл, сколько приобрести желанный раритет для коллекции.

Одними из первых золотых монет, которые выпустили в качестве инвестиционных, стали крюгерранды из ЮАР. Название они получили в честь президента Трансвааля – Пауля Крюгера, ставшего национальным героем из-за противостояния с Великобританией, ставившей целью завоевание республики. Крюгерранды начали чеканить в 1967 году. Выпущено их было огромное количество. В наши дни суммарная масса реализованных ЮАР крюгеррандов уже превышает полторы тысячи тонн! Но стоят такие монеты недешево – на сентябрь 2019 года примерно 1500 долларов за штуку. Вместе с 1,09 унции чистого золота в монете присутствует 2,826 грамма меди, из-за чего крюгерранды имеют особенный красноватый отлив.

Удивительно, но факт – на руках у населения США крюгеррандов находится больше, чем собственных американских инвестиционных монет – «золотых орлов». Большую инвестиционную ценность также представляют американские монеты с изображением Американского бизона.

Китайские «золотые панды» разных номиналов – одни из самых изменчивых инвестиционных монет в мире. Дизайн их меняется ежегодно, хотя аверс с изображением Храма неба остается неименным с 1992 года. Зато панды на реверсе каждый год разные (за исключение 2001 и 2002 года).

Большой популярностью пользуется золотая монета из Австралии с изображением кенгуру. Эта монета «девственно чиста», поскольку заключена в специальную капсулу, которую невозможно вскрыть. Так что она может беспрепятственно менять владельцев, оставаясь при этом незапятнанной. К примеру, для коллекционных (не инвестиционных) монет качества «Proof» это принципиально важно, и любой отпечаток может снизить стоимость монеты до банальной цены металла.

А вот канадская инвестиционная монета с кленовым листом на реверсе и портретом королевы Елизаветы на аверсе считается самой чистой по составу (проба – 0,9999) и с самым безупречным качеством чеканки. Эта монета чеканится с 1979 года и по объемам продаж в наши дни уже перегнала южно-африканский крюгерранд. Многие серьезные инвесторы мира выбирают именно канадский золотой кленовый лист в качестве объекта для инвестиций. Правда, сейчас конкуренцию этой монете может составить новая – 200 канадских долларов «Ревущий гризли», также отчеканенные из золота высшего качества. Стоят такие монеты более ста тысяч рублей.

Примерно такая же цена и у австрийской золотой монеты «Венский филармоникер». Для инвестиций в золото ежегодно выпускается линейка в 4, 10, 25, 50 и 100 евро. Инвесторам в платину предлагаются 4 и 100 евро. Для серебра отведён номинал 1,5 евро. 100 евро – это унция (31,1 грамма). Остальные номиналы – производные доли: 4 евро – двадцать пятая часть унции, 10 евро – десятая часть унции и т.д.

Чисто по-русски

В России также выпускаются золотые инвестиционные монеты. Наиболее популярной и распространенной среди них можно назвать 50 рублей «Георгий Победоносец» весом в 7,9 граммов (из них 7,78 грамма чистого золота), который, по сути, пришел на смену советскому золотому «Сеятелю» в 2006 году.

Его дизайн разработан по образцу английского золотого соверена. Но выдающихся художественных достоинств у этой монеты нет. Ее привлекательность именно в драгоценном металле.

Уже отчеканено более 4 миллионов ее экземпляров. Кроме инвестиционных «Победоносцев» (качество «uncirculated») в России чеканится много коллекционных монет качества «Proof». Разные серии, посвященные разным датам, объектам, историческим деятелям и так далее. Здесь каждый может выбрать на свой вкус и кошелек. Инвестиционными они не являются, но многие приобретают в качестве инвестиций и эти выпуски. Однако стоимость таких монет часто зависит не от цены металла, а от тиража и тематики.

Спортивное золото

Весьма ценный экземпляр для инвестирования и коллекционирования представляют собой памятные монеты, отчеканенные в СССР в конце 70-ых – начале 80-ых годов 20 века и посвященные Олимпийским играм-80 в Москве. У этих монет прекрасное оформление. Чеканились они разными номиналами и из разных металлов. Золотые монеты 900-ой пробы имеют номинал 100 рублей и массу – 17,45 г (15,71 г чистого металла).

Инвестиционные золотые монеты, посвященные зимней Олимпиаде-2014 года в Сочи, существенно уступают тем советским олимпийским монетам в дизайне, хотя, будучи прямоугольными, выглядят довольно необычно. По сути они представляют собой небольшие слитки золота. Также ограниченным тиражом была отчеканена серия коллекционных золотых монет, посвященных Олимпиаде в Сочи.

В том же духе сделаны и монеты, выпущенные к чемпионату мира футболу, проходившему в России летом 2018 года. На аверсе этих монет номиналом в 50 рублей указан логотип Санкт-Петербургского монетного двора, вес чистого металла (7,78 г), и проба (999). Практически весь реверс занимает гравюра кубка Кубка FIFA.

Редко и дорого

Стоит добавить, что некоторые серии инвестиционных золотых монет выпускаются небольшими тиражами, а потому они считаются редкими. Порой их коллекционная стоимость заметно выше стоимости драгоценного металла, из которого они сделаны. К таким сериям относятся лаконичный «Русский балет» (1993 год), типичные «Знаки зодиака» (чеканились с 2002 по 2005 год), любопытный «Речной бобр» 2008 года выпуска и красивые монеты, изображающие «Историю денежного обращения», отчеканенные в 2009 году. Все они имеют качество «UNC» («анциркулейтед»).

Тем, кто стремится сделать инвестиции в золотые монеты, стоит также обратить внимание на эксклюзивные монеты, которые ограниченным тиражом чеканятся на иностранных монетных дворах, но которые можно приобрести и в России. Например, монеты, отчеканенные на Литовском или Польском монетном дворе. Все они отличаются безупречным исполнением, художественными достоинствами и золотом высокой 999,9 пробой.

Некоторые из них имеют необычную форму. Так, в виде яйца выполнены монеты из серии «Императорские яйца Фаберже», отчеканенные на Польском монетном дворе. Оригинальны и красивы овальные монеты из серии «Яхта четырех императоров». Их чеканили на Литовском монетном дворе.

Правда, стоимость у таких монет просто фантастическая – от 2 до 3 миллионов рублей! И со временем их цена будет только увеличиваться.

Читайте также  Почему не стоит хранить коллекцию монет в дешевых альбомах?

Кому подходит инвестирование в золото и серебро

Кому может подойти инвестирование в золото и серебро в условиях, когда Центральные банки проводят политику низких процентных ставок? Чтобы ответить на этот вопрос, необходимо понять, к какому типу инвесторов вы относитесь.

Дело в том, что при инвестировании в драгоценные металлы необходимо определить свою цель. Как и в любом деле, тут важно понять своё предпочтение. Кто-то готов рисковать и вложить весь свой капитал для получения максимальной прибыли, а кому-то важна гарантия сохранения капитала при инвестировании. Некоторые инвесторы могут вложить сразу большую сумму денег, а у кого-то есть возможность инвестировать частями, но каждый месяц. Ситуация у всех разная, поэтому важно понять, к какому типу инвесторов вы относитесь.

Стоит подчеркнуть, что золото является очень надёжным и безопасным средством для инвестирования капитала, так как жёлтый драгметалл имеет многотысячную историю существования в качестве средства платежа и обмена. Его ценность сохраняется на протяжении длительного промежутка времени, несмотря ни на какие финансовые кризисы.

Диверсификация

Инвесторы должны помнить, что золото не подходит для краткосрочных спекуляций с целью извлечения быстрой прибыли. Это прежде всего долгосрочное инвестирование с целью сохранения сбережений в условиях нестабильной финансовой и политической обстановки в стране и/или мире. Многие эксперты советуют инвестировать в драгметаллы от 10% до 20% своего капитала. Некоторые инвесторы покупают только золото, так как курсы других драгоценных металлов очень волатильны и не дают желаемой стабильности.

Есть мнение, что инвестиции в драгметаллы тоже необходимо диверсифицировать. Это значит, что 70% должно быть вложено в золото, 20% в серебро, а в платину и палладий по 5%. Такая комбинация гарантирует максимальное сохранение капитала благодаря большей части золота. Другие драгметаллы при таком варианте могут принести хорошую доходность в случае их резкого роста.

Слитки или монеты?

В целом не так важно, что купят инвесторы — монеты или слитки, так как содержание драгметалла в них останется неизменным. Однако, в России пока выгоднее покупать золотые монеты, так как на них не распространяется НДС. Нужно понимать, что инвестиционные монеты не имеют коллекционной составляющей. Стоимость коллекционных монет гораздо выше из-за их исторической ценности. Они не всегда подходят для инвестирования. Продать их затем будет гораздо сложнее.

Для инвестирования лучше покупать классические инвестиционные монеты массой 1 унция, так как они самые ликвидные, а значит их можно будет легко продать в любой стране мира для получения бумажных денег этого государства. Для сохранения крупных сумм денег подойдут также золотые слитки, но их затем сложнее продать. Слиток нельзя разделить на мелкие части. Поэтому самым оптимальным вариантом для частных инвесторов остаются золотые монеты разных стран мира. Например, австрийский «Филармоникер», южноафриканский «Крюгерранд», американский «Золотой орёл» и канадский «Кленовый лист».

Самая популярная золотая монета в РФ — Георгий Победоносец по выгодным ценам!
Клубная цена от 10 шт. и ОПТ от 100 шт. — КУПИТЬ

Инвестиционные и памятные монеты России: что о них нужно знать

Каждый год Банк России выпускает в обращение несколько десятков видов серебряных и золотых монет, которые можно разделить на две категории: инвестиционные и памятные. Нередко граждане рассматривают их как один из альтернативных и при этом надежных инструментов для сбережения своих средств. Особенно в период нестабильности на финансовых рынках. Однако, принимая решение вложиться в монеты из драгоценных металлов, нужно помнить о некоторых тонкостях.

Инвестиционные монеты — это…

Монеты, основная ценность которых заключается в стоимости драгоценного металла, из которого они сделаны.

Долгое время в России было всего две инвестиционные монеты: золотой «Червонец» — отголосок еще советских времен (последний год выпуска — 1982) и отчеканенный в 1995 году серебряный «Соболь».

Ситуация изменилась во второй половине нулевых. В 2006 году появился «Георгий Победоносец» номиналом 50 рублей, сделанный из золота. А в 2009-м к нему добавился серебряный вариант достоинством в 3 рубля. С тех пор практически каждый год Банк России чеканит такие монеты. Но «Червонец» и «Соболь» также сохраняют статус инвестиционных монет, несмотря на то что новых тиражей давно не производят.

Инвестиционные монеты выпускаются сотнями тысяч и даже миллионами экземпляров.

Памятные монеты — это…

Монеты, выпуск которых приурочен к важным историческим датам или знаковым событиям либо посвящается актуальным вопросам культуры, защиты окружающей среды, другим аналогичным темам.

Памятные монеты из драгоценных металлов Банк России также выпускает с начала 1990-х годов. До 1995 года помимо золотых и серебряных чеканились монеты из платины и палладия. Но уже больше 25 лет дело ограничивается двумя основными драгметаллами. В отличие от инвестиционных, памятные монеты ценны не только и не столько металлом, из которого они сделаны. В первую очередь они представляют коллекционную редкость, поскольку выпускаются очень ограниченными тиражами (обычно в несколько тысяч или даже сотен штук). Кроме того, памятные монеты имеют качество proof: зеркальное поле и матовое рельефное изображение и надписи. Это также сказывается на их стоимости.

Какие монеты самые ценные?

Самой дорогой серебряной памятной монетой России нумизматы считают пятикилограммовые 500 рублей из серии «200-летие победы России в Отечественной войне 1812 г.». Если брать по весу металла, то ее цена сегодня около 330 тыс. рублей. Однако учитывая, что выпущено было лишь 50 экземпляров, рыночная стоимость оценивается в 1 млн рублей и выше.

Что касается самой дорогой золотой монеты современной России, то ею можно считать также пятикилограммовую монету номиналом в 50 тыс. рублей, выпущенную в 2016 году и посвященную 175-летию сберегательного дела в России. Ее тираж составил всего 15 экземпляров. Цена одного только золота, из которого она отлита, по нынешнему курсу составляет больше 22 млн рублей. В свободной продаже такие монеты не появляются, поэтому оценить их реальную стоимость невозможно, специалисты называют и 50 млн, и 100 млн рублей.

Могут ли инвестиционные монеты быть и памятными?

Хотя к специальным событиям обычно выпускают памятные монеты, бывают и исключения. В 2011–2013 годах были выпущены специальные «олимпийские» серии инвестиционных монет из серебра и золота с изображением символов сочинской Олимпиады. Характерной их особенностью была форма: монеты были не круглые, а прямоугольные, напоминающие слитки.

А в 2016 году были выпущены две монеты, посвященные чемпионату мира по футболу 2018 года. На этот раз их отчеканили классической формы.

Для чего покупать?

Стоимость инвестиционных монет очень близка к стоимости самого металла, из которого они сделаны (плюс наценка, которую устанавливает банк-продавец). Поэтому они растут (или падают) в цене вместе с рыночными котировками металлов на мировых биржах. При устойчивом росте золота такие инвестиции будут выгодны с перспективой в несколько лет. Например, отпускная цена золотого «Георгия» в феврале 2006 года составляла 4,28 тыс. рублей, а сейчас — 36,7 тыс. рублей. Серебряный «Георгий» в январе 2009 года стоил около 500 рублей, а сейчас — 2,5 тыс.

Что касается памятных монет, то их стоимость слабо зависит от цен на металл. Гораздо важнее тираж или внезапно выявившиеся особенности конкретного выпуска. Поэтому и цены на монеты могут меняться непредсказуемо. Но в любом случае дешевле они не становятся почти никогда.

Как купить?

И инвестиционные, и памятные монеты можно купить в большинстве коммерческих банков. Их список приведен на сайте Центрального банка РФ. Каждый банк устанавливает свою цену на монеты, поэтому имеет смысл изучить несколько предложений, чтобы выбрать оптимальное.

Также их можно приобрести в специализирующихся на нумизматике магазинах или у частных продавцов. Но в этом случае лучше подстраховаться и привлечь на помощь знающего человека, чтобы не стать жертвой обмана, приобретя монету по завышенной цене.

Как продать?

С продажей дело обстоит сложнее, чем с покупкой. Во-первых, далеко не все банки даже из продающих монеты выкупают их у граждан обратно. Во-вторых, те кредитные организации, которые все-таки принимают их у населения, делают это по цене заметно ниже, чем продают сами. Разница в некоторых банках может доходить и до 70%.

Кроме того, если гражданин решил продать монету раньше чем через три года после покупки, ему предстоит еще и заплатить 13% НДФЛ.

Продать монеты можно коллекционерам. Но и здесь необходимо проявлять осмотрительность и не совершать сделки, если что-то в потенциальном покупателе вызывает подозрение.

Или лучше купить слиток?

Помимо монет можно рассматривать и вариант с приобретением слитка драгоценного металла. Но такая инвестиция представляется еще более долгосрочной. Дело в том, что при покупке слитка покупатель должен заплатить 20% НДС. То есть, чтобы отбить вложения, нужно ждать, когда драгоценный металл подорожает минимум на эту же сумму. Кроме того, на стоимость слитка существенно влияет его состояние, и любая самая легкая царапина сильно обесценивает его.

Читайте также  Редкие монеты 1957 года: 1 копейка за 367 500 рублей

Можно ли расплачиваться монетами из драгметаллов в магазине?

Теоретически можно. Они считаются законным платежным средством, и именно поэтому при их покупке не надо платить НДС, как в случае со слитком. Но принимать их магазин обязан по номиналу. Поэтому желающих расплатиться за продукты золотыми или серебряными рублями не находится.

Можно ли вкладываться в иностранные инвестиционные монеты?

Можно. У нумизматов или заказать по специальным каталогам. К наиболее популярным иностранным инвестиционным монетам можно отнести те, которые входят в американский «список IRA» — перечень монет, в которые разрешено инвестировать средства будущих пенсионеров. Это монеты разных стран: от КНР («Китайская панда») до Канады («Кленовый лист»). Объединяет их многолетнее высокое качество производства и отличная международная ликвидность. Также в список входят американские «Золотой орел» и «Баффало», британские «Британия», «Звери королевы» и «Лунар», австралийский «Золотой самородок / Кенгуру» (двойное название связано с тем, что изначально на монете изображался самородок как символ страны, а с 1989 года чеканится другой символ — кенгуру) и австрийский «Венский филармоникер» — единственная монета, номинированная в евро, которая считается платежным средством только внутри Австрии.

Отдельно необходимо сказать про южноафриканский «Крюгерранд», выпускающийся с 1967 года. Эта монета не входит в список IRA, потому что не имеет официального номинала. Однако именно она считается первой международной инвестиционной монетой в мире и потому чрезвычайно востребована на рынке.

Форум нумизматов: зачем РТС начала торговать инвестиционными монетами

Торговая система RTS Board запустила новый сектор внебиржевого рынка — «Монеты из драгоценных металлов» (Bullion Coins), который объединяет крупных продавцов инвестиционных и памятных монет, кредитные и некредитные организации, а также частных инвесторов. Ранее эти инструменты можно было приобрести только в банках или у частных дилеров. Инвестиционные монеты выпускаются центробанками по всему миру и являются средством накопления или сбережения активов. Их изготавливают из драгоценного металла высокой пробы — чаще всего из золота и серебра.

Монетный двор

На внебиржевом рынке RTS Board доступны более 200 выпусков инвестиционных и памятных монет — с делением по различным монетным дворам. Они включают в себя все инвестиционные монеты, эмитируемые российским ЦБ, в том числе золотой и серебряный «Георгий Победоносец» номиналом 50 и 3 руб. соответственно, золотые монеты «Сочи 2014» номиналом 50 и 100 руб., а также серебряная монета «Сочи 2014» (3 руб.).

Кроме того, в новой секции RTS Board есть возможность приобрести иностранные монеты — американский «Буффало», канадский «Кленовый лист», австралийский «Кенгуру», южноафриканский «Крюгерранд», австрийский «Филармоникер», а также белорусскую «Славянку» и казахстанский «Барс». Небольшое количество иностранных монет RTS Board объясняет тем, что организаторы торгов еще не добились от чиновников снижения заградительной ввозной пошлины для таких инструментов. Однако в дальнейшем площадка планирует увеличить число торгуемых выпусков как минимум до 1,5 тыс., значительная часть которых будет приходиться на зарубежные монеты.

Купленную в торговой системе RTS Board монету инвестор получает непосредственно у дилера, с которым он заключил сделку. Все инвестиционные монеты продаются в специальных защитных капсулах из пластика или в блистерах по несколько штук, которые уберегают их от повреждения, позволяя сохранить инвестиционную ценность. По словам эксперта департамента развития внебиржевого рынка ассоциации «НП РТС» Константина Кутейникова, сейчас RTS Board работает над созданием централизованной системы хранения монет — депозитария, из которого инвестор в любой момент сможет забрать свою покупку.

К торгам на новом рынке RTS Board уже подключились шесть крупных участников из Москвы и Санкт-Петербурга — монетные дилеры «Держава», «Архитектура финансов» и «Золотой запас», банк «РИАЛ-Кредит», инвестиционная компания «Элтра» и торговая фирма «Ярус». По данным RTS Board, в скором времени к ним могут присоединиться банк «Открытие», Ланта-банк и банк «Россия». Аналитик компании «Держава» Роман Отливанчик отмечает, что торговая площадка поможет объединить большое количество участников рынка на одной платформе, что будет способствовать росту объема сделок с инвестиционными монетами и, как следствие, снижению разницы между ценами на покупку и продажу.

Сейчас на самую распространенную инвестиционную монету на российском рынке — золотой «Георгий Победоносец» номиналом 50 руб. — спред при продаже в банках варьируется от 4 до 35%. У монетных дилеров, включая тех, кто торгует в монетной секции RTS Board, спреды находятся в диапазоне 2,2–4%. Кутейников добавляет, что клиент может выставить заявку на продажу или покупку монеты со своей ценой, поэтому, теоретически, условия сделки могут быть еще более выгодными.

Преимущества

Стоимость инвестиционных монет привязана к динамике цен на драгоценные металлы, что делает этот инструмент реальной альтернативой слиткам и обезличенным металлическим счетам (ОМС), объясняет генеральный директор «Альпари Голд» Леонид Матвеев. Отпускные цены на инвестиционные монеты Центробанк рассчитывает ежедневно, отталкиваясь от фиксинга цен на Лондонской бирже металлов.

По его словам, основным недостатком инвестиционных монет считаются широкие спреды при операциях купли-продажи, однако последние два года рост их стоимости нивелировал необходимость продажи с дисконтом. За 2014–2015 годы отпускная цена золотой монеты «Георгий Победоносец» номиналом 50 руб. выросла на 98,3% — с 10,5 тыс. до 20,8 тыс. руб. за штуку. По состоянию на 20 мая текущего года стоимость этой монеты составила 22,3 тыс. руб. Серебряный «Георгий Победоносец» за два года подорожал на 58,2% — с 769,9 до 1218 руб. за штуку. Сейчас отпускная цена монеты составляет 1318,8 руб.

Кутейников из ассоциации «НП РТС» напоминает, что инвестиционные монеты не предназначены для спекулятивных операций — они служат для сохранения сбережений. «Небольшие спреды важны для спекулянтов, а инвесторы держат вложения максимально долго, чтобы сберечь свои накопления, а то и приумножить их», — говорит он.

Руководитель монетного дилера Ricgold.com Кирилл Бродовой напоминает еще об одном преимуществе монет: по российскому законодательству (ст.149 НК РФ) операции с инвестиционными монетами, находящимися в обращении, не облагаются НДС в 18% — в отличие от сделок со слитками. При этом доходы от продажи облагаются НДФЛ в размере 13%, поскольку Налоговый кодекс РФ классифицирует этот актив как имущество. Правда, если продавец сможет документально подтвердить, что монеты находились у него в собственности 3 года и более, то налог платить не придется, поясняет Бродовой.

Ситуация на рынке драгоценных металлов позволяет надеяться, что инвестиционные монеты и впредь будут оставаться выгодными для инвестиций, считает Кутейников. С начала года золото выросло в цене с $1060,5 до $1252,5, а серебро — с $13,82 до $16,48 за тройскую унцию. Эксперты, опрошенные РБК, ожидают, что в связи с замедлением мировой экономики и распространением политики отрицательных ставок ЦБ популярность защитных активов среди инвесторов будет только расти.

Недостатки

Профессиональные инвесторы, вкладывающиеся в рынок драгметаллов, относятся к инвестиционным монетам с некоторой долей скепсиса. По мнению портфельного управляющего ИХ «Финам» Алексея Белкина, который держит длинные позиции во фьючерсах на золото, монеты изначально являются низколиквидными активами, которые инвестор не может продать быстро без убытка, и появление внебиржевого монетного рынка вряд ли исправит эту ситуацию.

«Не думаю, что эта площадка может привлечь большое количество клиентов. Много ли в России людей, которые разбираются в монетах и умеют их выбирать? Для многих остается секретом, что можно вложиться в золото на фондовом рынке, где фьючерсы на драгметаллы торгуются в огромных объемах. Что говорить про внебиржевые площадки, где обороты во много раз меньше?» — говорит Белкин.

Финансист считает, что привлечь частных инвесторов на внебиржевой монетный рынок без мощной информационной кампании будет непросто. «Торговая площадка должна найти способ выстроить канал коммуникации с потенциальными инвесторами», — говорит он.

Портфельный управляющий УК «Райффайзен Капитал» Михаил Кузин, который отвечает за ПИФ «Райффайзен — Золото», говорит, что инвестиционные монеты могут быть интересны только людям, которые готовятся к еще более тяжелым последствиям финансового кризиса. «Это рынок с заведомо низкой ликвидностью и гигантскими, по меркам традиционных инструментов, спредами. Прибавьте к этому высокую стоимость хранения подобных инструментов и отсутствие текущего (купонного) дохода по ним», — заявил Кузин.

Впрочем, финансист считает, что покупка слитков и инвестиции в ОМС также неликвидны из-за большой разницы между ценами покупки и продажи. А покупка золотых фьючерсов доступна только инвесторам с определенным уровнем подготовки. «Оптимальный способ вложиться в золото — купить паи ПИФов, инвестирующих биржевые инвестиционные фонды (ETF), отслеживающие эту отрасль», — подытожил Кузин.

Золотые и серебряные инвестиционные монеты

Раздумываете над тем, куда вложить деньги? Банкам не верите, в акциях и облигациях не разбираетесь, а от слов «бинарные опционы» и «фьючерсные контракты» начинает болеть голова? Инвестируйте…в монеты. Неожиданно, правда? Не просто надежно, но эстетично и красиво. Однако и здесь имеется ряд особенностей и подводных камней. Расскажем о них подробно.

Читайте также  Монеты из драгоценных металлов

Что такое инвестиционные монеты

Если забыть о том, что они бывают в форме «мелочи» для покупки кефира, эксперты выделяют два типа.

Инвестиционные (тезаврационные) монеты изготавливают из драгоценных металлов высокой пробы: золото, серебро, платина, палладий (как правило, 999). Они не представляют исторической ценности, а их стоимость определяется ценой драгметалла на рынке. Качество чеканки — обычное (uncirculated). Дизайн — простой. Тираж выпуска — достаточно большой.

Памятные (коллекционные) монеты, напротив, обладают нумизматической стоимостью, могут быть антикварными и современными, а их выпуск обычно приурочен к исторической дате. Качество чеканки и полировки – идеальное (proof). Дизайн — специфический. Тираж выпуска — строго лимитирован.

Эмитентом и тех и других денежных знаков выступают государственные центральные банки. Из общего ряда можно выделить около 30 крупнейших монетных дворов США, Канады, Китая, России, Англии, Франции, Испании, Австралии и некоторых других

На современных изделиях в обязательном порядке чеканятся:

  • Наименование эмитента.
  • Валюта номинала.
  • Номинал (не имеет отношения к реальной стоимости).
  • Вес изделия или вес чистого металла.
  • Вид драгоценного металла.
  • Проба.

На исторических и антикварных монетах некоторые параметры могут отсутствовать.

Во избежание неприятностей сразу после выпуска каждое изделие капсулируются в специальном защитном прозрачном контейнере, вскрывать который настоятельно не рекомендуется.

Зачем вообще их покупают? Тому есть несколько уважительных причин:

  1. Во-первых, это хороший способ сбережения — «фамильный капитал для внуков».
  2. Во-вторых, это неплохой вариант долгосрочных финансовых вложений с целью получения дохода.
  3. Ну и, в-третьих, это достойное уважения эстетическое хобби.

От чего зависит цена

Стоимость инвестиционных монет зависит от рыночной цены драгоценного металла и, как правило, на 5–10% ее превышает. На стоимость драгметалла, в свою очередь, влияют:

  • Мировые запасы того или иного драгоценного металла, а также запасы в конкретной стране (которые, как вы понимаете, имеют тенденцию к снижению в долгосрочной перспективе).
  • Рыночные особенности самого драгметалла. Серебряные инвестиционные монеты — гораздо волатильнее золота, значит, можно больше заработать или потерять.
  • Мировые и национальные экономические факторы (подъем, спад), в частности, курс американского доллара и политика ФРС. Сильный доллар приводит к снижению цены золота, и наоборот.
  • Состояние: качество чеканки, дефекты.

Пример. С декабря 2001 по апрель 2017 цена золота выросла с 271 до 1 264 долларов за тройскую унцию. Пик пришелся на сентябрь 2011 года — 1920 долларов. Таким образом, за 10 лет цена выросла в 7 раз, а эффективная годовая ставка доходности составила 22%. Неплохо, правда?

  • Факторы цены на инвестиционные монеты в большинстве случаев понятны, а сама доходность может быть спрогнозирована с достаточной степенью точности.
  • В долгосрочной перспективе (от 5 лет) при прочих равных условиях стоимость драгметаллов будет повышаться.
  • Остается только правильно выбрать моменты покупки и продажи в среднесрочной перспективе.

Бывают и еще более приятные исключения, когда инвестиционная монета начинает приобретать черты коллекционной и ее стоимость увеличивается в несколько раз. Происходит это, когда по тем или иным причинам возникает дефицит предложения (прекращение или ограничение тиражей выпуска, проблемы у банка-эмитента и т. п.). Вложение в такие «смешанные» типы — самые привлекательные.

С коллекционными монетами все сложнее. Факторы нумизматической стоимости:

  • Редкость, лимитированность.
  • Историческая ценность и год выпуска.
  • Принадлежность к коллекции (собранные коллекции стоят намного дороже, чем сумма стоимости отдельных изделий).
  • Дизайн.
  • Состояние: качество чеканки и полировки, наличие дефектов и т. п.

Разобраться в «ценности» указанных параметров могут только профессиональные нумизматы с большим опытом. Единственное, что можно утверждать: стоимость коллекционных монет со временем только растет.

Популярные инвестиционные монеты

Инвестиционные монеты России: до 2006 года в России пальму первенства держал «Золотой Сеятель». С февраля 2006 года лидерство захватила инвестиционная монета «Георгий Победоносец» — на ее изготовление уже израсходовано 27 тонн золота.

  • Вес — 7,78 грамм (¼ тройской унции).
  • Проба — 999.
  • Качество чеканки — идеальное или обычное.
  • Номинал — 50 рублей
  • Общий тираж — 4,25 млн экз. При этом она не выпускалась с 2011 по 2013 год (чеканились «Сочи 2014»), а также с 2016 по 2018 год («Футбол 2018»).

Обратите внимание, на стоимость влияют также дискретность и размер тиражей. Так, в 2009 году было выпущено 1,5 млн. экземпляров, а в 2015 – только 30 тыс. экз.

Золотая монета Георгий Победоносец

На 27 апреля 2017 года «Георгий Победоносец» стоил:

  • Средняя цена покупки — 17 794 рубля (от 13 500 в СМП Банк до 19 050 у крупных дилеров).
  • Средняя цена продажи — 20 131 рубль (от 18 750). Для сравнения, Сбербанк продает по 19 277 рублей.

Цена золота в этот момент — 18 011 рублей. Как видите, дилеры продают и покупают инвестиционные монеты банка России с большим спрэдом (от 4% и выше), что делает даже среднесрочные спекуляции невыгодными.

Но вернемся к эффективности вложений. С 1 февраля 2006 цена «Георгия Победоносца» выросла с 4 280 до 19 278. Пик приходился на февраль 2016 — 26 372. Таким образом, за 10 лет цена даже самой «ходовой» инвестиционной монеты выросла в 6 раз, что дает нам 20% годовой эффективной рентабельности.

Интересный факт. Доходность дорогих изделий, претендующих на коллекционный статус, будет в разы выше. Так, золотая «Мацеста» весом 1 кг, посвящённая Олимпийским играм 2014 года, продается по цене 2,4 млн руб.

Популярные золотые инвестиционные монеты зарубежных эмитентов:

  • «Американский Золотой Орел» (США).
  • «Золотой Кленовый Лист» (Канада).
  • «Золотая Панда» (Китай).
  • «Британия» (Великобритания).
  • «Австралийский Кенгуру» (Австралия).
  • «Южноафриканский Крюгер» (Южная Африка).

Где купить

Перед покупкой обязательно ориентируйтесь на сайты продавцов и специализированные сайты, где представлены перечни дилеров с указанием цены и динамики, например: goldtraders.info/coins. Можно купить инвестиционные монеты:

  • В отделениях крупных банков, не обязательно центральных (наверняка, большинство из вас видели красивые стенды в Сбербанке).
  • У специализированных дилеров: «Золотые деньги», «Архитектура финансов», «Золотой Дом», «Держава», «Золотой запас», «Мосдрагмет».
  • У физических лиц и в нумизматических клубах.

Для приобретения в банке:

  • Предъявите паспорт.
  • Получите и проверьте сертификат подлинности и квитанцию (документы пригодятся при продаже).
  • Визуально проверьте внешний вид и герметичность упаковки: малейшие царапины, окислительные процессы и даже отпечатки пальцев снижают стоимость. Банк может отказать в выкупе.
  • В банках и у дилеров можно купить и иностранные инвестиционные монеты, но продать проще наши.
  • Разница предлагаемых цен может наблюдаться даже между филиалами и отделениями одного банка.
  • Специальные акции банков существенно снизят затраты.

Важно. Покупать и продавать монеты выгоднее в нумизматических клубах. Но в этом случае вы принимаете на себя определенные риски: риск подделки, риск дефектов и нарушения упаковки, риск отсутствия подтверждающих документов. Кроме того, чтобы не прогадать, требуется глубочайшее знание этого специфичного рынка, которое дано не каждому.

Операции с монетами не облагаются НДС. Если предмет куплен более 3 лет назад или стоит дешевле 250 рублей (налоговый вычет) — НДФЛ не облагается. В ином случае, если документы сохранились — налог будет рассчитан с разницы, если не сохранились — с полной суммы продажи минус 250 рублей.

Стоит ли покупать

Суммируя вышесказанное, оценим преимущества и недостатки этого способа инвестиций. Начнем с недостатков:

  • Монеты имеют маленький вес. Состоятельным инвесторам лучше обратить свой взор на золото в слитках или обезличенные металлические счета.
  • При покупке/продаже монет банки устанавливают широкий спрэд, что делает бессмысленным краткосрочные и среднесрочные вложения.
  • Цена инвестиционных монет полностью зависит от колебаний рынка драгметаллов — есть риск финансовых потерь. Не просто выбрать моменты покупки и продажи.
  • Монеты придется где-то хранить, задумайтесь над этим (банковская ячейка или сейф).
  • Коллекционный сегмент слишком специфичен. Ценные изделия до прилавков банков не доходят.

И, закончим на позитивной ноте:

  • Инвестирование в монеты гарантирует рост в долгосрочной перспективе.
  • Инвестиции в золотые монеты предпочтительнее ювелирного золота, которое можно продать только как золотой лом. Проба выше.
  • Монеты надежнее слитков, которые привязаны к банку. Банк не гарантирует получение вклада в физическом металле. Вклад не страхуется АСВ.
  • Они могут быть предметом залога (кредит под залог).
  • Инвестиционная монета в любой момент может стать коллекционной.
  • Монеты обладают абсолютной ликвидностью. Вы всегда можете их продать банку, дилеру или другому человеку.

Выбирайте монеты, которые котируются за рубежом, покупайте в периоды благоденствия на сильном долларе, продавайте в кризисы и храните в монетах не более 25% своих сбережений.

Полезные видео

Самые популярные серебрянные инвестиционные монеты.

Евгений Шевченко рассказывает о своем опыте инвестиций в монеты.